故事背景設(shè)定在20世紀(jì)50年代。前德國歌舞演藝明星艾爾莎·馬爾斯（杰西卡·蘭格飾）組織了由一群畸形人組成的表演團(tuán)體，在佛羅里達(dá)州朱庇特市開展畸形秀。隨著畸形秀的人氣不斷下降，艾爾莎為了重新贏回觀眾，找來了長著兩個(gè)頭的連體人貝特和多特（莎拉·保羅森飾）。畸形秀成員主要包括“龍蝦手”吉米·達(dá)林（伊萬·彼得斯飾）、吉米的胡須茂盛的母親艾瑟爾（凱茜·貝茨飾）、長著三個(gè)乳房的“三奶”德西蕾（安吉拉·貝塞特飾）等。本就處于社會底層的畸形人們在遭遇來自外在壓力的同時(shí)，還不斷遇到各種麻煩：連體姐妹作為殺人嫌疑犯，被警方要求帶走調(diào)查；嬌慣心理變態(tài)的富家公子丹迪·莫特（芬·維特洛克飾）瘋狂追求連體姐妹，以殺人浴血為樂；職業(yè)騙子斯坦利（丹尼斯·歐哈拉飾）和瑪姬（艾瑪·羅伯茨飾）騙取畸形團(tuán)的信任，打入內(nèi)部，目的是為了奪取畸形人的器官以賣錢；看似無害的艾爾莎實(shí)則心懷鬼胎，為了隱藏自己的陰謀不惜出賣甚至謀殺畸形人。在這詭異的畸形秀中，人們不僅有著身體上的畸形，更多的是內(nèi)心的畸形……